Pay:
Net iş sermayesi ne oluşur, nasıl hesaplanır ve örnek
net işletme sermayesi bir şirketin nakit, alacak hesapları (müşteriler tarafından ödenmeyen faturalar) ile ham madde ve nihai ürün stokları ve bunların ödenecek hesaplar gibi cari borçları gibi bir şirketin cari varlıkları arasındaki farktır..
Net işletme sermayesi, bir şirketin operasyonel verimliliğinin ve kısa vadeli finansal sağlığının bir ölçüsüdür. Bir şirketin cari varlıkları cari borçlarını aşmazsa, alacaklılara ödeme yapmakta sorun olabilir veya iflasa bile gidebilir.
Projelerin çoğu, işletme sermayesinde nakit akışını azaltan bir yatırıma ihtiyaç duyar, ancak para çok yavaş toplanırsa veya satış hacmi düşmeye başlarsa, bu da düşüşe neden olacak şekilde nakit azalır. alacak hesapları.
Çalışma sermayesini yetersiz kullanan şirketler, tedarikçileri ve müşterileri sıkarak nakit akışını artırabilir.
indeks
- 1 Bu nedir ve ne için kullanılır??
- 1.1 Güvenilirlik
- 2 Nasıl hesaplanır??
- 2.1 Net işletme sermayesi göstergesi
- 3 Örnek
- 4 Kaynakça
Bu nedir ve ne için kullanılır??
Net işletme sermayesi, bir şirketin kısa vadeli likiditesini ölçmek ve ayrıca varlıkları etkin bir şekilde kullanmak için şirketin yönetim kapasitesine ilişkin genel bir izlenim elde etmek için kullanılır..
Net işletme sermayesi, şirketin hızlı büyüme kapasitesini tahmin etmek için de kullanılabilir..
Şirket önemli miktarda nakit rezervine sahipse, işi hızla büyütmek için yeterli paraya sahip olabilir. Tersine, düzeltilmiş bir işletme sermayesi durumu, bir şirketin büyüme oranını hızlandırmak için finansal araçlara sahip olma ihtimalini düşürür..
Büyüme kapasitesinin daha belirgin bir göstergesi, alacağı hesapların ödeme koşullarının, ödenecek hesapların koşullarından daha kısa olmasıdır; bu, bir şirketin müşterilerine ödeme yapmadan önce müşterilerinden para toplayabileceği anlamına gelir. sağlayıcılar.
Net işletme sermayesi, eğilim çizgisinde takip edildiğinde daha bilgilendiricidir, çünkü zaman içinde net işletme sermayesi miktarındaki iyileşme veya kademeli düşüş gösterilebilir..
güvenilirlik
Net işletme sermayesi, aşağıdaki nedenlerden dolayı son derece aldatıcı olabilir:
Kredi limiti
Bir şirketin net işletme sermayesi hesaplamasında belirtilen kısa vadeli finansman açığı için kolayca ödeme yapabilecek uygun bir kredi limiti olabilir, dolayısıyla gerçek bir iflas riski yoktur. Zorunluluk ödeneceği zaman, kredi limiti kullanılır.
Daha ayrıntılı bir vizyon, net işletme sermayesini kredi limitinden kalan bakiye ile gözden geçirmektir. Hat neredeyse tükenirse, likidite problemi için daha büyük bir potansiyel vardır.
anormallikler
Belirli bir tarihten sonra ölçmeye başlarsanız, ölçümün işletme sermayesi netinin genel eğiliminde belirtilmeyen bazı anomalileri olabilir..
Örneğin, yalnızca bir kez ödenecek ve henüz ödenmemiş eski bir hesabın olması ve net işletme sermayesi rakamının daha küçük görünmesi mümkündür..
likidite
Mevcut varlıklar mutlaka çok likit değildir. Bu anlamda kısa vadeli borçlar ödemek mümkün olmayabilir. Özellikle, envanter ancak büyük bir indirimle hemen paraya çevrilebilir.
Ayrıca, alacak hesapları kısa vadede, özellikle kredi vadelerinin aşırı uzun olması durumunda tahsil edilemeyebilir..
Bu, büyük müşterilerin işletme üzerinde kayda değer pazarlık gücüne sahip olması özel bir sorundur. Ödemelerini kasıtlı olarak erteleyebilirlerdi.
Nasıl hesaplanır?
Net işletme sermayesini hesaplamak için, cari varlıklar ve cari borçlar aşağıdaki formüldeki kullanılmıştır:
Net işletme sermayesi = Cari varlıklar - Cari borçlar. Bu nedenle:
Net işletme sermayesi = Nakit ve nakit benzeri değerler + Pazarlık edilebilir yatırımlar + Alacak hesapları Ticari hesap + Envanter - Ticari borçlar - Birikmiş masraflar.
Net işletme sermayesi formülü, bir şirketin likit varlıklarının mevcut yükümlülüklerini çıkartarak kullanılabilirliğini belirlemek için kullanılır..
Mevcut varlıklar, 12 aydan daha uzun olmayan bir süre içinde kullanılabilecek olan varlıklardır. Cari borçlar, 12 aylık dönemde olgunlaşan borçlardır..
Net işletme sermayesi rakamının büyük oranda pozitif olması durumunda, mevcut varlıkların kısa vadeli kullanılabilir fonlarının, ödemeler nedeniyle olduğu gibi cari borçları ödemenin yeterli olduğunu gösterir..
Eğer rakam önemli derecede olumsuz ise, şirketin mevcut yükümlülüklerini yerine getirmek için yeterli fonu bulunmaması ve iflas tehlikesi altında olması olasıdır..
Net işletme sermayesi göstergesi
Çalışma sermayesi göstergesi (cari varlıklar / cari borçlar) bir şirketin kısa vadeli borçlarını karşılayacak kadar kısa vadeli varlıklara sahip olup olmadığını gösterir..
İyi bir işletme sermayesi oranı 1,2 ile 2,0 arasında kabul edilir. 1.0'dan düşük oran, olası likidite sorunları olan negatif net işletme sermayesini gösterir.
Öte yandan, 2.0'dan daha yüksek bir oran, bir şirketin mümkün olan maksimum geliri elde etmek için fazla varlıklarını etkin bir şekilde kullanmadığını gösterebilir..
Azalan bir işletme sermayesi oranı finansal analistler için kırmızı bayraktır.
Hızlı ilişkiyi de düşünebilirsiniz. Bu kısa süreli likidite asit testidir. Sadece nakit, kıymetli yatırımlar ve alacak hesaplarını içerir.
örnek
Örnek olarak Paula'nın perakende mağazasını görelim. Aşağıdaki varlıkları ve yükümlülükleri olan kadınlar için bir giyim mağazası sahibi ve işletmecisidir:
Nakit: 10.000 ABD Doları
Alacak hesapları: 5.000 $
Envanter: 15.000 ABD Doları
Satıcılar Muhasebesi: 7.500
Birikmiş masraflar: 2,500 ABD doları
Diğer ticari borçlar: 5.000 $
Paula bu şekilde net işletme sermayesini hesaplamak için bir hesap makinesi kullanabilir:
Net işletme sermayesi = (10.000 $ + 5.000 $ + 15.000 $) - (7.500 $ + 2.500 $ + 5.000 $)
Net işletme sermayesi = (30.000 ABD Doları) - (15.000 ABD Doları) = 15.000 ABD Doları
Paula'nın mevcut varlıklarının mevcut yükümlülüklerini aştığı göz önüne alındığında, net işletme sermayesi pozitiftir. Bu, Paula'nın mevcut borçlarının tamamını sadece cari varlıkları kullanarak ödeyebileceği anlamına gelir..
Başka bir deyişle, mağazanız kısa vadede çok likit ve finansal açıdan sağlam. İşletmeyi büyütmek veya ek giyim alanlarına genişletmek için bu ek likiditeyi kullanabilirsiniz.
referanslar
- Yatırımcı (2018). İşletme Sermayesi. Alındığı kaynak: investtopedia.com.
- Steven Bragg (2017). Net işletme sermayesi Muhasebe Araçları Alındığı yer: accountingtools.com.
- Finans Formülleri (2018). Net İşletme Sermayesi. Alındığı kaynak: financeformulas.net.
- Muhasebe Kursum (2018). Net İşletme Sermayesi. Alındığı kaynak: myaccountingcourse.com.
- Harold Averkamp (2018). Net işletme sermayesi nedir? Muhasebe Koçu. Alındığı yer: accountingcoach.com.