Oluşumundaki karlılık indeksi, nasıl hesaplanacağı ve örnekler



Karlılık endeksi Bir yatırımın belirli bir zaman diliminde sahip olduğu, yatırımın ilk maliyetinin yüzdesi olarak ifade edilen net kar veya zarardır. Yatırımın faydası elde edilen gelir artı söz konusu yatırımın satışından elde edilen kar olarak tanımlanır..

Ekonomide, getiri bir yatırımın yararıdır. Yatırımcı tarafından temettü veya faiz ödemeleri gibi alınan nakit akışlarının yanı sıra yatırımın değerindeki herhangi bir değişikliği de kapsar..

Mutlak para cinsinden veya yatırılan miktarın yüzdesi olarak ölçülebilir. Sonuncusuna ayrıca görev süresi geri dönüşü denir. Bir fayda yerine, zarar varsa, yatırılan tutarın sıfır olmadığı varsayımıyla negatif getiri olarak tanımlanır..

Farklı dönemlerde belirli dönemlerde getirileri eşit sürelerle karşılaştırmak için, her getiriyi yıllıklandırılmış getiriye dönüştürebilmek yararlı olacaktır..

indeks

  • 1 Karlılık endeksi nedir??
    • 1.1 İyi bir karlılık endeksi nasıl elde edilir
  • 2 Nasıl hesaplanır?
    • 2.1 Örnek olay incelemesi
  • 3 Örnekler
    • 3.1 Örnek 1
    • 3.2 Örnek 2
  • 4 Kaynakça

Karlılık endeksi nedir?

Karlılık endeksi, bir yatırımın başlangıç ​​maliyetine kıyasla kazanç veya kayıptır. Genellikle yüzde olarak ifade edilir.

Paranın zaman içindeki etkisinin ve enflasyonun etkisine bakıldığında, reel getiri oranı, enflasyona göre ayarlandıktan sonra bir yatırımda elde edilen net nakit akışları olarak da tanımlanabilir..

Bu endeks pozitif olduğunda, kazanç olarak kabul edilir ve negatif olduğunda yatırımdaki kaybı yansıtır..

Hisse senedi ve sanat eserlerinden gayrimenkullere, bonolara kadar her türlü yatırım aracında kullanılabilir. Varlık bir noktada satın alındığında ve gelecekte bir zamanda bir nakit akışı elde edildiğinde her zaman kullanılır..

Yatırımlar kısmen önceki karlılık oranlarına göre değerlendirilir. Bunlar, hangi yatırımların en cazip olduğunu belirlemek için aynı türdeki varlıklar ile karşılaştırılabilir..

İyi bir karlılık endeksi nasıl elde edilir

Bir yatırımın getirisinin iyi olup olmadığını nereden biliyorsunuz? İyi bir karlılık endeksi ne olurdu?

Genel olarak, daha yüksek bir risk almak isteyen yatırımcılar genellikle daha yüksek karlılık oranları ile ödüllendirilir..

Hisse senetleri en riskli yatırımlar arasındadır, çünkü bir şirketin uygulanabilir olmaya devam edeceği garantisi yoktur. Büyük şirketler bile bir günden diğerine başarısız olabilir ve yatırımcıları hiçbir şey olmadan bırakabilir.

Riski en aza indirmenin bir yolu, farklı sektörlerdeki ve varlık sınıflarındaki çeşitli şirketlere yatırım yapmaktır. Yani, istikrarlı değerdeki fonlarda, tahviller, emlak ve hisse senetleri, uzun bir süre boyunca.

İstenilen% 15 ila% 35 geri dönüşe yol açmayabilir, ancak çeşitlendirme bir ömür boyu tasarruftan tasarruf sağlayacak bir pazar çökmesini önleyebilir.

S & P 500 hisselerine yatırım yapmaya devam eden yatırımcılar, zaman içinde ortalama% 7 civarında kazanmış ve enflasyona göre düzeltilmişlerdir..

Nasıl hesaplanır?

Karlılık endeksini hesaplamak için aşağıda gösterilen denklem kullanılır:

Kârlılık endeksi = ((yatırımın nihai değeri-yatırımın başlangıç ​​değeri) / yatırımın başlangıç ​​değeri) x 100.

Kârlılık endeksinin bu basit değerine bazen yatırım getirisi veya yatırım getirisi denir..

Karlılık endeksi, herhangi bir varlık ile ilgili herhangi bir yatırım için hesaplanabilir.

Örnek olay

Bu endeksin nasıl hesaplandığını anlamak için bir ev satın alma örneğini basit bir örnek olarak alabilirsiniz..

Diyelim ki bir ev 250.000 dolara satın alındı. Basitleştirme amacıyla,% 100 nakit olarak ödenmektedir. Beş yıl sonra, evi satmaya karar verildi; çünkü aile büyüyor ve daha büyük bir yere taşınmaları gerekiyor..

Ev, herhangi bir emlakçıdan vergi ve vergiler düşüldükten sonra 335.000 $ 'a satılabilir..

Bahsedilen evin alım satımı için karlılık endeksi şu şekilde olacaktır: ((335,000-250,000) / 250,000) x 100 =% 34.

Ancak, ev için ödenenden daha az bir fiyata satılırsa ne olur? Örneğin 187,500 ABD Doları.

Aynı formül, pazarlıkta negatif karlılık endeksi olacak zararı hesaplamak için kullanılabilir: ((187,500-250,000) / 250,000) x 100 = -25.

Örnekler

Örnek 1

Ramon bir yatırımcıdır ve XYZ Şirketi'nin 10 hissesini 20 $ birim fiyatından satın almaya kararlıdır. Ramon XYZ şirketinin bu hisselerini iki yıl süreyle elinde tutuyor.

Bu dönemde, XYZ Şirketi yıllık temettü olarak hisse başına 1 ABD doları ödedi. Onları iki yıl tuttuktan sonra, Ramón, XYZ Şirketi'nin on hissesini 25 $ 'a satmaya karar verdi.

Ramón, kârlılık endeksini hisselerinin sahip olduğu 2 yıl boyunca oluşturmak istiyor..

çözüm

Kârlılık endeksini belirlemek için, önce 2 yıllık dönemde alınan temettü tutarı hesaplanır ve şöyledir:

(1 $ yıllık temettü x 2 yıl) x 10 hisse = temettü olarak 20 ABD doları.

Ardından, hisse senetlerinin hangi fiyattan satıldığını bilmek için hesaplama yapılır: hisse senetlerinin satışından elde edilen kar olan 25 x 10 ABD Doları = 250 ABD Doları.

Son olarak, XYZ Şirketi'nin on hissesini satın almanın Ramón'a ne kadar mal olduğu doğrulandı: 20 x 10 $ hisse senedi = 200 $, 10 hisse satın alma maliyeti.

Son olarak, tüm miktarlar karlılık endeksi denklemine bağlanır: ((20 $ + 250 $ - 200 $) / 200 $) x 100 =% 35

Sonuç olarak, Ramón iki yıllık dönemde% 35'lik hisselerinin karşılığını aldı..

Örnek 2

John Doe limonata standı açtı. Şirkete 500 dolar yatırdı ve limonata satarak günde 10 dolar kazanıyor, yılda 3,000 dolar kazanıyor, birkaç gün izin alıyordu.

En basit şekliyle, John Doe'nun bir yıldaki kârlılık endeksi yatırımın yüzdesi olarak sadece kar veya 3,000 dolar / 500 dolar =% 600.

Kârlılık endeksleri hakkında düşünürken dikkate alınması gereken temel bir ilişki vardır: şirket ne kadar riskliyse, beklenen kârlılık endeksi o kadar yüksek olur.

referanslar

  1. Will Kenton (2018). Getiri oranı. Alındığı kaynak: investtopedia.com.
  2. Vikipedi, özgür ansiklopedi (2019). Getiri oranı. Alındığı kaynak: en.wikipedia.org.
  3. CFI (2019). Getiri oranı. Alındığı kaynak: enterprisefinanceinstitute.com.
  4. Michelle Rama-Poccia (2018). Getiri Oranı Nedir ve İyi Bir Getiri Oranı Nedir? Sokak Alınan: thestreet.com.
  5. Çalışma (2019). Getiri Oranı Nasıl Hesaplanır: Tanım, Formül ve Örnek. Alındığı kaynak: study.com.