Pay:
8 Ana Finansal Gösterge ve Özellikleri
finansal göstergeler Borçlar, varlıklar, borçlar, servet, gelir ve üretim gibi ekonomik ve finansal istatistikler arasındaki ilişkilerdir. Yararlılığı, bir kuruluşun çeşitli sektörlerinin gücü, istikrarı ve performansı hakkında bir fikir sağlama kabiliyetinde yatmaktadır..
Örneğin, yalnızca bir şirketin borcunun analizi, gelire ilişkin borç maliyetinin veya net değere ilişkin borç seviyesinin analizi kadar bilgi sağlamaz..
Bir şirketin performansını ölçmek için finansal göstergelerin kullanılması, farklı işletme türlerinin karşılaştırılmasına olanak sağlar. Şirketin performansını diğer çeşitli şirketlerle karşılaştırmak istiyorsanız, finansal göstergeler performansı değerlendirmek için tarafsız bir araçtır.
Bir işletmenin finansal sağlığının ölçülmesinde finansal göstergelerin yerini hiçbir şey tutamaz. Uzun vadeli başarısı için bir şirketin finansal performansını yakından izlemek çok önemlidir..
Başlıca finansal göstergeler ve özellikleri
Çalışma sermayesi
Yatırım yapmak istediğiniz bir şirketin sağlığının değerlendirilmesi, likiditesinizi anlamayı içerir. Bu şirketin kısa vadeli yükümlülüklerini yerine getirmek için varlıkları nakde dönüştürmenin ne kadar kolay olduğunu anlama.
İşletme sermayesi göstergesi, cari varlıkları cari borçlara bölerek hesaplanır.
Örneğin, XYZ şirketinin 8 milyon dolarlık mevcut varlıkları ve 4 milyon dolarlık cari borçları varsa, 2'ye 1 oranında bir orana sahiptir, ki bu çok iyi bir ses..
Ek olarak, benzer iki şirketin oranı 2'ye 1 ise, ancak birinin mevcut varlıkları arasında daha fazla nakit varsa, o şirket borçlarını diğerinden daha hızlı ödeyebilir..
Hızlı oranı
Asit testi olarak da adlandırılan bu gösterge, bu rakamı cari borçlar arasında bölmeden önce mevcut varlıkların stoklarını çıkarır..
Buradaki amaç, mevcut yükümlülüklerin nakit para ve neredeyse nakit değeri olan unsurlar tarafından ne kadar iyi karşılandığını göstermektir. Öte yandan envanterin satılması ve likit bir varlık haline gelmesi zaman alır..
Eğer XYZ mevcut varlıklarda 8 milyon dolar eksi 2 milyon dolar stoklarda, 4 milyon dolar cari borçlarda ise 1,5 ile 1 arasındadır. Şirketler en az 1 ila 1 oranına sahip olmak isterler..
Sonuçta elde edilen sayı ideal olarak 1,5 ile 3 arasında olmalıdır. 1'den küçük bir oran, kısa vadeli hesapları ödemek için yeterli paranızın olmadığı anlamına gelir.
Bu göstergenin izlenmesi nakit akışı sorunlarını, özellikle de tehlike oranı 1,5 ile 1 arasında ise, önceden uyarır..
Hisse başına kazanç
Bir işlem satın alarak, şirketin gelecekteki karlarına (veya zarar riskine) katılıyorsunuz. Hisse başına kazanç, her hisse için elde edilen net kazancı, bir şirketin ortak hisseleri dahilinde ölçer..
Şirket analistleri net gelirlerini, yıl boyunca ödenmemiş adi hisse senetlerinin ağırlıklı ortalama sayısına bölün.
Fiyat kazanç oranı
Kısaca P / G olarak adlandırılan bu gösterge, yatırımcıların gelecekteki kazançlar hakkındaki değerlendirmelerini yansıtır. Şirket hisse senetlerinin fiyatı, fiyat-kazanç oranının elde edilmesi için hisse başına kazanç arasında belirlenir ve bölünür..
Örneğin, bir şirketin faaliyetlerini hisse başına 46.51 $ 'dan kapatması ve son on iki ay boyunca hisse başına kazancının ortalama 4.90 $ olması durumunda K / Z oranı 9.49 olacaktır. Yatırımcıların yıllık kardan elde edilen her dolar için 9.49 $ harcaması gerekecek.
Buna rağmen, yatırımcılar belirli hisseler için hisse başına kazancının 20 katından fazla ödemek istemektedir. Bu, kârın gelecekteki büyümesinin onlara yatırımlarında yeterli bir getiri sağladığını düşünmeleri durumunda.
Borçluluk oranı
Potansiyel bir yatırım yapmak isteyen bir şirket çok fazla borç alıyorsa ne olur? Bu, borcunuzun ardındaki güvenlik marjlarını azaltabilir, sabit ücretlerinizi artırabilir, mevcut temettü kazançlarını azaltabilir ve hatta finansal bir krize neden olabilir.
Borç oranı, kısa ve uzun vadede ödenmemiş borcun eklenmesi ve borçların özkaynakların defter değerine bölünmesi ile hesaplanır..
Diyelim ki XYZ'nin kredilerinde yaklaşık 3,1 milyon dolar ve özde 13,3 milyon dolar var. Bu, çoğu durumda oldukça kabul edilebilir olan 0.23'lük mütevazı bir borç oranı oluşturur..
Bununla birlikte, diğer tüm göstergelerde olduğu gibi, metrik endüstri standartları ve şirketin özel gereksinimleri açısından analiz edilmelidir..
Sermayenin getirisi
Ortak hissedarlar, yatırım yaptıkları işlerde sermayelerinin ne kadar karlı olduğunu bilmek isterler..
Sermayenin getirisi, şirketin net kazancı (vergilerden sonra) alınarak, temettüleri çıkartarak ve sonuçları şirketin ortak hisselerinin değerine bölerek hesaplanır..
Diyelim ki net kazanç 1.3 milyon dolar ve temettüler 300.000 dolar. Bu çıkarılır ve 8 milyon dolarlık ortak hisseye bölünür. Bu,% 12,5'lik sermayenin geri dönüşünü sağlar.
Sermayenin getirisi ne kadar yüksek olursa, şirket o kadar iyi kar elde eder..
Brüt kar marjı
Brüt kar marjı mal veya hizmetlerin uygun şekilde değerlendiğini gösterir. İşte bu finansal göstergeyi hesaplamak için denklem:
Brüt kar marjı = (gelir - satılan malın maliyeti) / gelir.
Brüt kar marjı, sabit işletme giderlerini karşılayacak ve sonunda net kar marjı bırakacak kadar büyük olmalıdır.
Net kar marjı
Net kar marjı, gelirin yüzde kaçının bir fayda olduğunu gösterir. Denklem basittir: Net kar marjı = net kar / toplam gelir.
Net fayda, tüm faturaların ödenmesinden sonra kalan para miktarıdır. Net fayda, basit bir çıkarma işlemi kullanılarak hesaplanabilir:
Net fayda = toplam gelir - toplam giderler
Örneğin, geçen yılın satışları 100.000 ABD Dolarını ve kira, stok, maaş vb. toplam 80.000 dolar, net kazanç 20.000 dolar.
Bu gösterge, gelecekteki kazançların projelendirilmesine ve karlılık için hedeflerin ve kriterlerin belirlenmesine yardımcı olur.
referanslar
- Glenn Wilkins (2016). 6 Temel Finansal Oranlar ve Ortaya Çıkanlar. İnvestopedia. Alındığı kaynak: investtopedia.com.
- Sezgisel Hızlı Kitaplar (2018). İşletmenizin Sağlığını Ölçmek İçin 5 Finansal Anahtar Performans Göstergesi. Alındığı kaynak: quickbooks.intuit.com.
- İstatistikler Kanada (2016). Ulusal Bilanço Hesaplarından Finansal Göstergeler: Güncelleme. Alındığı kaynak: statcan.gc.ca.
- Bert Markgraf (2018). Finansal Göstergelerle İş Performansının Ölçülmesi. Küçük İşletmeler - Chron. Alındığı kaynak: smallbusiness.chron.com.
- Caron Beesley (2017). Muhasebecinizle İncelenecek 5 Finansal Gösterge. Fundbox. Alındığı kaynak: fundbox.com.